APPROFONDIMENTI

Da grandi Oscillazioni derivano Grandi Opportunità

Mon, 28 Apr 2025 20:58:06 GMT

Breve promemoria per non farsi travolgere dalle proprie Emozioni e per cogliere le Opportunità.

Ecco un minuto di condensato di pensiero alla Warren Buffet...

Da riascoltare ogni volta che nelle notizie si sentono le frasi " bruciati in borsa... " oppure " questa volta è diverso ".

Da maneggiare con cura!⚠️

Tue, 16 Jan 2024 13:51:53 GMT

⚠️ Da maneggiare con cura! ⚠️

Mercoledì 10 Gennaio 24 la SEC (Securities and Exchange Commission, autorità di vigilanza della borsa americana) ha approvato i primi ETF spot su Bitcoin , aprendo la strada all’inizio delle negoziazioni.

Si tratta di ETF, quindi strumenti che replicano passivamente (=nel bene e nel male) l'andamento del prezzo dell'oggetto che vanno a replicare. Solitamente sono usati per replicare gli indici di borsa, il prezzo delle materie prime (in questo caso si chiamano ETC) o di altri attivi il cui prezzo può oscillare: in questo caso specifico replicheranno il prezzo del Bitcoin, ossia la prima e più famosa Criptovaluta.

Quali sono le implicazioni e le conseguenze di questa novità?

Prima di questa "ufficializzazione", chi voleva prendere esposizione all'andamento del prezzo del Bitcoin (o alle altre criptocurrencies) doveva convertire i propri soldi attraverso una società di cambio ( Exchange ) e aprire un portafoglio virtuale ( wallet ) dove depositare i propri token.

I vuoti normativi dovuti alla storia (relativamente) recente delle Cripto non consentono di godere di tutte le tutele disponibili per gli strumenti finanziari più "tradizionali": da un lato una minor trasparenza garantisce una superiore riservatezza, ma dall'altro lato per esempio in caso di perdita delle credenziali del wallet o in caso di decesso dell'intestatario non è possibile richiedere di "recuperare le password". I pro e i contro vanno quindi soppesati.

Cosa è quindi cambiato?

La decisione di approvare gli ETF sul Bitcoin offrirà agli investitori maggiori modalità per ottenere esposizione alle oscillazioni del prezzo delle Criptovalute sottostanti, dato che ora potranno essere ottenute tramite gli strumenti finanziari "tradizionali", con le relative tutele tipiche degli strumenti finanziari più noti al grande pubblico.

Sei interessato a queste novità e desideri avere maggiori informazioni in merito?

Contattami per avere maggiori informazioni!

Samuele

I Tassi di Cambio spiegati in pillole.

91ad6433_user (Cliente ) — Tue, 19 Sep 2023 16:58:13 GMT

Se hai mai viaggiato all'estero o fatto affari con aziende internazionali, sicuramente hai sentito parlare dei tassi di cambio tra valute . Ma cosa sono esattamente e come funzionano?

Il tasso di cambio rappresenta il valore relativo tra due valute , vale a dire quanti soldi della valuta A sono necessari per acquistare una certa quantità di valuta B. Ad esempio, se l'USD/EUR è 1,20, significa che 1 dollaro vale 1,20 euro.

I tassi di cambio sono determinati dai mercati dei cambi, noti anche come Forex (acronimo di FOReign EXchange ).

Esistono inoltre due principali regimi di tassi di cambio: fluttuanti (la stragrande maggioranza, determinati dal mercato) e fissi (stabiliti dai governi).

I fattori che influenzano la determinazione dei tassi di cambio possono essere vari:

domanda e offerta di una valuta

differenti tassi di interesse tra diversi paesi

questioni di stabilità economica

eventi Politici/Geopolitici

I tassi di cambio sono fondamentali per l'economia globale e influenzano molte sfaccettature della vita moderna. Comprendere come funzionano è importante per chiunque sia coinvolto negli affari internazionali o abbia interesse nel mercato finanziario.

Se hai bisogno di ulteriori informazioni o desideri discutere come i tassi di cambio possono influenzare la tua situazione finanziaria personale, non esitare a contattarmi . Sarò felice di assisterti nella pianificazione finanziaria.

Samuele

Non si sa mai.

Fri, 30 Jun 2023 14:04:48 GMT

Non si sa mai.

E' la risposta più frequente quando si pone la domanda sul perché si preferisca una giacenza di depositi non investiti.

La liquidità è percepita come un'alternativa alla polizza assicurativa, almeno alle nostre latitudini. E i tempi del Covid 19 ha acuito questa distorsione.

Si sono rafforzate le percezioni i cicli temporali brevi o brevissimi, sono aumentate le paure per il futuro , si è rarefatta la componente necessaria di " rischio ragionato" .

Giusta la domanda: si sono bloccati gli investimenti?

Cresce l'incertezza per il futuro, e di pari passo crescono i depositi in Banca (a rendimenti zero o quasi).

Una scelta ragionata?

Oppure una " NON SCELTA " dettata esclusivamente dalla paura dell'ignoto?

Tu cosa ne pensi? scrivimi il tuo commento qui sotto!

Samuele

Chiarimento sul TFR PREGRESSO

Fri, 30 Jun 2023 13:25:40 GMT

Chiarimento sul ��

Prendo spunto da una discussione che ho avuto oggi con un Consulente del Lavoro per chiarire alcuni importanti concetti sul TFR ��.

Il TFR che hai maturato finora, detto TFR Pregresso , se ancora si trova in azienda (e non all’INPS), può sempre essere trasferito a un fondo pensione complementare. Per farlo, a differenza della quota che deve ancora maturare, serve sempre il consenso del tuo datore di lavoro.
Spesso il datore di lavoro si rifiuta di farlo, per non creare un precedente e rischiare di doversi privare di liquidità: cosi facendo va a perdere molti sgravi fiscali per la sua azienda e li può far perdere anche al suo dipendente.

In queste casistiche il consiglio per il lavoratore è di chiedere, in ogni caso, il versamento del TFR maturando in un fondo di previdenza integrativa (l’azienda ha l’obbligo di accettarlo) e, a quel punto, richiedere di farsi �� sul fondo - almeno poco prima di dover richiedere il riscatto per cessazione del rapporto.

Così facendo, al pensionamento il riscatto verrà richiesto al fondo pensione con la tassazione agevolata (che dal 15% scende fino al 9% , rispetto all’aliquota IRPEF con la quale l'imposta pagata sale dal 23% fino al 43% ).

È importante sottolineare che, in questi casi, va richiesto di effettuare direttamente il TRASFERIMENTO del TFR pregresso nel fondo, e mai il riscatto dall’azienda più successivo versamento al fondo, in quanto questo passaggio comporterebbe la tassazione ordinaria, perdendosi dunque il beneficio fiscale.

Hai già trovato la soluzione previdenziale più adatta alle tue esigenze, e scoperto come massimizzare il risparmio fiscale ad esso collegata? In caso volessi maggiori informazioni, contattami !

Samuele

Siamo ad un punto di non ritorno!

Wed, 28 Jun 2023 13:31:29 GMT

Siamo al punto di non ritorno!

(e non sto parlando di ambiente)

Per chi segue le mie pagine soc ial, è una notizia che ho già riportato: da Maggio 2023 il numero di pensionati ha ormai raggiunto il numero dei lavoratori attivi !

Questo è un punto di svolta e di non ritorno per l’equilibrio dei conti dell’INPS, che DOVREBBE pagare le pensioni dei pensionati oggi e dei lavoratori un domani.

Addirittura questo equilibrio è già saltato in diverse province italiane, complice l’allungamento della vita media grazie ai progressi della medicina , da un lato, e dal forte calo della natalità dall’altro lato.

Cosa possiamo fare?

Sicuramente non possiamo far tornare a lavorare coloro che hanno acquisito il diritto alla pensione, né richiedere indietro le annualità di pensione percepite oltre alla propria reale contribuzione…

Quindi bisogna aprire gli occhi a TUTTI i lavoratori per realizzare che servono necessariamente delle SOLUZIONI PREVIDENZIALI!

La questione è ormai da tempo sotto gli occhi di tutti, come il proverbiale “Elefante nella stanza”, quindi la ricerca di una soluzione non è più prorogabile.

Desideri avere ulteriori informazioni su quale possa essere la soluzione previdenziale più adatta alle tue esigenze? Contattami !

Samuele

Un TFR che scotta!

Fri, 23 Jun 2023 06:47:17 GMT

In un anno come il ��, con i mercati mediamente a -20% (e i fondi pensione mediamente in flessione del -10%) e con un'inflazione attorno al +10%, �� "��" sono i dipendenti che (per pura fortuna, o spesso semplicemente per inerzia) hanno lasciato il loro TFR in azienda... Ma sarà sempre così?

Mentre �� sono gli imprenditori che hanno messo la testa sotto la sabbia e ignorato il problema...

Ovviamente questo COSTO IMPLICITO (ma decisamente evidente) graverà sui bilanci delle imprese che mantengono in pancia, e manterranno ancora, il trattamento di fine rapporto.

Come fare a limitare al massimo i danni?

Parliamone direttamente!

Samuele

Per approfondimenti rimando all'interessante post di Mauro Massironi : https://cutt.ly/b9ZpptT

Come l’emotività nei momenti di crisi può farci perdere soldi

Fri, 23 Jun 2023 06:11:31 GMT

Da quando ho iniziato a fare il consulente finanziario, l’elemento più difficile da gestire non è mai stata la Volatilità dei mercati ��o le scelte di allocazione del portafoglio di investimento per i miei clienti ��…

La vera sfida è saper gestire l’emotività dei clienti nei periodi di euforia �� e (soprattutto) nei momenti di caduta dei mercati ��.

Di qui la domanda che mi fanno, e che è anche il titolo di questo articolo:

"Come evitare di perdere soldi per via dell'emotività durante i momenti di crisi?"

Ci sono tre capisaldi da tenere sempre a mente quando decidi di intraprendere un investimento - e sono validi per qualsiasi tipo di investimento, non solo per quelli finanziari.

Come primo passo, è importante comprendere che le decisioni prese sulla base dell'emotività e sulle cosiddette “ Scorciatoie Mentali ” possono essere dannose per i tuoi investimenti. Quando i mercati sono volatili e l'incertezza è elevata, è facile diventare nervosi e prendere decisioni basate sull'impulso. Tuttavia, queste decisioni possono spesso portare a perdite finanziarie, quindi è sconsigliabile compiere azioni senza che queste siano state accuratamente ragionate (soprattutto se queste arrivano in contrapposizione con scelte precedenti, che erano state ben approfondite e ponderate).

Per evitare di perdere soldi a causa dell'emotività, in primo luogo è importante avere una strategia di investimento a lungo termine e aderire ad essa anche (SOPRATTUTTO!) quando i mercati diventano volatili . Questo significa che dovresti evitare di fare cambiamenti improvvisi al tuo portafoglio di investimenti in risposta alle fluttuazioni momentanee del mercato.
In secondo luogo, dovresti cercare di mantenere una prospettiva equilibrata . Ciò significa che dovresti evitare di concentrarti esclusivamente sui titoli o sui mercati che stanno avendo successo in un momento dato e invece guardare la scena da un punto di vista ben più ampio rispetto al tuo portafoglio di investimenti. Inoltre, dovresti evitare di leggere troppe notizie finanziarie o di guardare troppi programmi di finanza, poiché questo sovraccarico di informazioni e di diverse opinioni potrebbe aumentare l'ansia e portarti a prendere decisioni basate sull'emotività, cioè l’effetto esattamente opposto rispetto alla ricerca di informazioni tecniche e specifiche.
Infine è importante lavorare con un consulente finanziario di fiducia che possa aiutarti a “navigare” attraverso i momenti di crisi e a prendere decisioni informate sulla gestione del tuo portafoglio di investimenti. Il consulente finanziario può aiutarti a sviluppare una strategia di investimento a lungo termine, a mantenere una prospettiva equilibrata e a prendere decisioni razionali durante i periodi di volatilità del mercato, diventando l’ufficiale di bordo che ti aiuta a tracciare la rotta e poi a mantenere la barra a dritta anche durante le piccole e grandi tempeste.

In breve, rimanendo nella metafora marinaresca, serve una mappa del percorso da navigare, servono tutti gli strumenti adatti (bussola, sestante, ma anche i giubbotti salvagente) ed infine serve l’equipaggio giusto a cui affidarsi (dal Capitano ai marinai al personale di cabina) per portare la nostra imbarcazione alla meta desiderata, seguendo la rotta migliore e sapendo come gestire la situazione qualora le condizioni del mare dovessero cambiare nel corso della navigazione.

Questo breve articolo ti ha fatto accendere qualche “spia” o hai qualche domanda in proposito?

Scrivila nei commenti sotto all’articolo, oppure contattami direttamente!

Buona navigazione!

Samuele

Investimento o protezione? Questo è il dilemma... forse!

Thu, 22 Jun 2023 15:52:25 GMT

Nel mondo finanziario, in continua evoluzione, è fondamentale considerare strumenti che offrano sia sicurezza che opportunità di crescita. Le polizze finanziarie , in particolare quelle del Ramo III , rappresentano una soluzione completa per coloro che desiderano proteggere il proprio futuro finanziario e godere di vantaggi unici. Qui di seguito esploreremo i benefici di queste polizze e scopriremo perché sono una scelta valida per le esigenze di investimento e protezione.

Un doppio vantaggio: protezione e crescita finanziaria

Le polizze finanziarie combinano il meglio di due mondi: la protezione assicurativa e l'opportunità di crescita finanziaria . Mentre si accumula il capitale nel tempo, gli assicurati possono beneficiare di rendimenti interessanti, grazie agli investimenti effettuati dalla società di investimento. Questa combinazione unica permette di garantire un futuro finanziario solido, bilanciando la protezione con la possibilità di ottenere nel tempo un ritorno sull'investimento.

Flessibilità e personalizzazione

Le polizze finanziarie di Ramo III offrono anche una flessibilità notevole. Gli assicurati possono adattare la polizza alle proprie esigenze finanziarie e obiettivi a lungo termine. Inoltre, molte polizze offrono la possibilità di apportare modifiche nel corso del tempo, adattandosi ai cambiamenti delle circostanze personali e finanziarie.

Protezione legale: Impignorabilità ed insequestrabilità per la tua tranquillità finanziaria

Una delle caratteristiche più preziose delle polizze finanziarie di Ramo III è la protezione legale che offrono, garantendo impignorabilità ed insequestrabilità dei capitali accumulati. Questo aspetto è di fondamentale importanza per coloro che desiderano tutelare i propri beni e garantire una tranquillità finanziaria duratura.

L'impignorabilità e l'insequestrabilità assicurano che il capitale accumulato attraverso queste polizze sia al sicuro da eventuali azioni legali o crediti pendenti. Ciò significa che i creditori non possono accedere ai fondi accumulati nella polizza.

Questa tutela legale è particolarmente significativa in situazioni di difficoltà finanziaria, poiché offre una protezione contro l'esposizione a rischi o richieste legali che potrebbero compromettere il patrimonio personale. Garantendo la conservazione del capitale, le polizze finanziarie di ramo III offrono una soluzione sicura e affidabile per coloro che desiderano preservare il proprio benessere finanziario.

Vantaggi fiscali e pianificazione successoria

Oltre alla protezione e alla crescita finanziaria, le polizze finanziarie di Ramo III offrono vantaggi fiscali significativi. Innanzitutto in caso di decesso i capitali versati sono esenti da imposte sul reddito . Inoltre i premi assicurativi pagati sono deducibili dalle tasse al 19%, riducendo così il carico fiscale annuale. Questi aspetti rendono le polizze finanziarie una scelta strategica per la pianificazione successoria, aiutando a proteggere il patrimonio e garantire un'eredità sicura per i propri cari, sia che questi siano consanguinei oppure che si tratti di coppie di fatto (che non godrebbero di tutela regolamentata da codice civile in caso di successione).

In conclusione:

Le polizze finanziarie di Ramo III rappresentano una scelta solida per coloro che cercano una combinazione di sicurezza finanziaria e opportunità di crescita. Con la protezione assicurativa, i vantaggi fiscali, la pianificazione successoria e la flessibilità di investimento offerti, queste polizze si presentano come un'opzione attraente per coloro che desiderano garantire il proprio futuro finanziario.

Desideri avere ulteriori informazioni sui benefici e vantaggi offerti da questo tipo di investimento/assicurazione? Contattami !

Samuele

Il costo nascosto del lavoro (e come difendersi)

Thu, 01 Feb 2001 16:21:43 GMT

Parlo spesso con gli imprenditori .

Sono persone capaci di grandi imprese, grandi sacrifici e grandi avventure! Non dico che siano l'archetipo moderno dell'eroe classico, però spesso ci si avvicinano molto!

Purtroppo il loro percorso è sempre costellato di insidie, imprevisti e contrattempi che li aspettano dietro l'angolo. Burocrazie (spesso inutili), aumento dei costi e difficoltà nel reperire i capitali utili a supportare la loro impresa, per fare qualche esempio…

Dico sempre che il lavoro del "consulente" è appunto quello di "consigliare", pertanto mi impegno sempre per trovare le migliori soluzioni al fine di anticipare (e spesso evitare) di incappare in brutte sorprese.

Una delle "leggerezze" che possono costare caro alle imprese è il Trattamento di Fine Mandato dei dipendenti, noto come T.F.R. che può anche voler significare " Tegola che alla Fine bisogna Ripagare ". �� (citando l'amico Marco Del Vigna ).

Eh sì! Perché spesso ci si dimentica (o ci si vuole dimenticare) che il TFR sono soldi dei dipendenti, e che prima o poi glieli si dovrà ridare: quindi possiamo dire che si tratta di " una sorta di PRESTITO che i dipendenti fanno all'azienda " . La particolarità di questo prestito "anomalo" è che non è chiaramente definibile ex-ante, in quanto:

⏰ non si conosce QUANDO dovrà essere ripagato (dipende da quando terminerà i rapporto di lavoro: al licenziamento, alla pensione o in caso il dipendente dovesse mancare).
�� non si conosce a QUANTO ammonterà il controvalore della rivalutazione, dato che è variabile ...RIVALUTAZIONE? ��

Un po' di legalese: in base all' articolo 2120 del Codice Civile , ogni anno il monte totale TFR dei dipendenti dev'essere rivalutato, su base composta , ad un tasso pari all' 1,5% (base) + il 75% dell'aumento dell'indice dei prezzi al consumo rilevato dall'ISTAT per l'anno precedente. Vale a dire:

1️⃣ La rivalutazione c'è ogni anno , anche in un anno di profonda deflazione, perché la legge prevede una percentuale minima di rivalutazione, anche se la norma è stata scritta quando il concetto di deflazione era solamente una teoria sui libri di economia.
2️⃣ Inoltre la rivalutazione sarà applicata su base composta , perciò ogni anno dovrò rivalutare anche le rivalutazioni degli anni precedenti, e le rivalutazioni delle rivalutazioni delle rivalutazioni �� portando così il TFR maturando a crescere più che proporzionalmente ! Per usare una metafora, non è una crescita esponenziale come quella di una valanga, ma (abbastanza) geometrica, come una macchia d'olio che continua ad espandersi!

"OK Samuele, abbiamo capito! Il TFR è un costo ... Andiamo però nel concreto: all'azienda quanto costa???"

Se diamo uno sguardo al passato, la rivalutazione obbligatoria del TFR nella decade 2011-2020 è stata abbastanza contenuta, mediamente del 2,15% (considerando che abbiamo avuto molti anni di crescita del PIL e inflazione a zero! con rivalutazione minima dell'1,5%).

Non male come costo per un debito da ripagare in un periodo storico con i tassi di interesse reali negativi!

��

Il punto è che nel biennio 2021-2022 abbiamo registrato un significativo aumento dell’inflazione causato dalla ripartenza post-pandemica, dalla conseguente corsa per accaparrarsi le materie prime, dalle difficoltà logistiche sorte nel Canale di Suez o causate dai lockdown regionali indetti dalle politiche zero-Covid in Cina, ed infine per le questioni belliche tra Ucraina e Russia ...

Tutto ciò si è tradotto in un rialzo generalizzato dei prezzi che ha portato la rivalutazione del TFR rimasto in azienda a:

��4,36% per l'anno 2021

��9,97% per l'anno 2022

...ricordo che le rivalutazioni vanno applicate su

TUTTO LO STOCK DI TFR IN AZIENDA

come se fosse una sorta di

"INTERESSE COMPOSTO VARIABILE"!

Per questa ragione l'importo del TFR rivalutato (in rosso nel grafico sottostante) ha subito una vigorosa impennata negli ultimi due anni rispetto alla crescita del solo TFR nominale (cioè non rivalutato).

…mi verrebbe da suggerire a tutti gli imprenditori convinti di poter ricorrere tranquillamente al TFR che è una modalità di auto-finanziamento decisamente costosa!

Detto ciò, non voglio fare del terrorismo psicologico, però per tutti gli imprenditori che hanno ancora il TFR dei dipendenti in azienda (in tutto o in parte) è bene che non si nascondano dietro ad un dito, ma che trovino le soluzioni più efficienti per risolvere il problema prima che si concretizzi davanti a loro, con tutte le poco piacevoli conseguenze.

Hai bisogno di supporto per "trovare la quadra" alla questione TFR in azienda?

Contattami coì possiamo discuterne e trovare la soluzione che meglio si adatti alle tue esigenze tra quelle disponibili!

Samuele

APPROFONDIMENTI

Da grandi Oscillazioni derivano Grandi Opportunità

Breve promemoria per non farsi travolgere dalle proprie Emozioni e per cogliere le Opportunità.

Da maneggiare con cura!⚠️

⚠️ Da maneggiare con cura! ⚠️

I Tassi di Cambio spiegati in pillole.

Non si sa mai.

Non si sa mai.

Chiarimento sul TFR PREGRESSO

Chiarimento sul ������ ������������������

Siamo ad un punto di non ritorno!

Siamo al punto di non ritorno!

(e non sto parlando di ambiente)

Un TFR che scotta!

Come l’emotività nei momenti di crisi può farci perdere soldi

"Come evitare di perdere soldi per via dell'emotività durante i momenti di crisi?"

Investimento o protezione? Questo è il dilemma... forse!

Un doppio vantaggio: protezione e crescita finanziaria

Flessibilità e personalizzazione

Protezione legale: Impignorabilità ed insequestrabilità per la tua tranquillità finanziaria

Vantaggi fiscali e pianificazione successoria

In conclusione:

Il costo nascosto del lavoro (e come difendersi)

��4,36% per l'anno 2021

��9,97% per l'anno 2022

Chiarimento sul ��